Cách mua chứng chỉ quỹ ETF và những lưu ý quan trọng

Cách mua chứng chỉ quỹ ETF? Mua chứng chỉ quỹ ETF ở đâu? Đặt lệnh mua chứng chỉ quỹ ETF như thế nào? Những lưu ý, chi phí và điều kiện mua chứng chỉ ETF là gì? Tất cả các câu hỏi này sẽ được giải đáp ngay trong bài viết này để giúp bạn mua chứng chỉ quỹ ETF dễ dàng và tránh sai sót.

1. Cách mua chứng chỉ quỹ ETF

Nhà đầu tư nên thực hiện các bước sau để mua chứng chỉ quỹ ETF. Mỗi bước đóng vai trò quan trọng trong việc đảm bảo quá trình đầu tư hợp pháp, hiệu quả và phù hợp với mục tiêu tài chính cá nhân.

Bước 1: Tìm hiểu thị trường giao dịch chứng chỉ quỹ ETF

Thị trường sơ cấp chỉ dành cho các thành viên lập quỹ: Chứng chỉ quỹ ETF được phát hành theo lô lớn (thường từ 100.000 chứng chỉ trở lên) và chỉ được giao dịch giữa quỹ ETF và các thành viên lập quỹ (Authorized Participant – AP). Các AP sẽ trao đổi một danh mục chứng khoán cơ cấu tương ứng với chỉ số tham chiếu của quỹ để đổi lấy chứng chỉ quỹ ETF. Nhà đầu tư cá nhân không thể mua chứng chỉ quỹ ETF trực tiếp trên thị trường sơ cấp.

Thị trường thứ cấp dành cho mọi nhà đầu tư: Sau khi nhận chứng chỉ quỹ ETF từ thị trường sơ cấp, thành viên lập quỹ sẽ chia nhỏ và bán ra trên thị trường thứ cấp. Các chứng chỉ quỹ này được niêm yết trên sàn chứng khoán và giao dịch như cổ phiếu phổ thông. Lúc này, mọi nhà đầu tư đều có thể mua bán chứng chỉ quỹ ETF linh hoạt.

Bước 2: Mở tài khoản giao dịch chứng khoán

Như đã trình bày ở trên, chỉ có các thành viên lập quỹ mới được mua chứng chỉ quỹ ETF trên thị trường sơ cấp thông qua công ty quản lý quỹ và đại lý phân phối (công ty chứng khoán, ngân hàng) với phương thức hoán đổi danh mục.

Nhà đầu tư cá nhân chỉ có thể mua chứng chỉ quỹ ETF trên sàn chứng khoán (thị trường thứ cấp giữa các nhà đầu tư). Do đó, nhà đầu tư cần phải mở tài khoản chứng khoán tại các công ty chứng khoán uy tín để đảm bảo các giao dịch hợp pháp và được bảo vệ an toàn.

Nhà đầu tư có thể mở tài khoản chứng khoán qua 2 cách sau:

• Mở tài khoản trực tiếp tại quầy giao dịch của công ty chứng khoán: Đến quầy giao dịch và thực hiện theo hướng dẫn của nhân viên tư vấn. >> Tham khảo hệ thống quầy giao dịch toàn quốc của Công ty Chứng khoán ACB (ACBS) trực thuộc Ngân hàng TMCP Á Châu – ACB tại đây.
• Mở tài khoản online bằng ứng dụng giao dịch của công ty chứng khoán: Bạn chỉ cần chuẩn bị CCCD còn hiệu lực, email, số điện thoại liên hệ và thực hiện theo hướng dẫn để mở tài khoản. >> Chi tiết: Hướng dẫn mở tài khoản chứng khoán: Miễn phí, nhanh và an toàn.

Bước 3: Chọn chứng chỉ quỹ ETF tốt

Trước khi quyết định mua chứng chỉ quỹ, nhà đầu tư nên tìm hiểu các thông tin liên quan đến chứng chỉ quỹ đó, bao gồm:

• Tên công ty quản lý quỹ và ngân hàng giám sát.
• Mã chứng khoán của chứng chỉ quỹ.
• Danh mục chứng khoán cơ cấu, chứng khoán hoán đổi cơ cấu 1 lô.
• Giá trị tài sản ròng (NAV).
• Giá chứng chỉ quỹ hiện tại (NAV/CCQ).
• Phí dịch vụ và phí quản lý.

Bên cạnh đó, nhà đầu tư cần lưu ý những tiêu chí sau để đánh giá một chứng chỉ quỹ ETF tốt:

• Quy mô tài sản lớn: Thông tin này được cập nhật công khai trên website chính thức và các tài liệu của quỹ, phản ánh mức độ tin cậy cũng như tính thanh khoản của quỹ. Quỹ có quy mô tài sản lớn thường thu hút nhiều nhà đầu tư hơn, giúp chứng chỉ quỹ được giao dịch sôi động và có tính thanh khoản cao. Ngược lại, quỹ với quy mô nhỏ có thể gặp khó khăn trong việc thu hút vốn, dẫn đến tính thanh khoản thấp hơn.
• Tính thanh khoản cao: Quỹ có thanh khoản cao giúp nhà đầu tư dễ dàng thực hiện giao dịch mua bán, tận dụng cơ hội sinh lời hoặc cắt lỗ kịp thời để giảm thiểu rủi ro. Thanh khoản của quỹ không chỉ phụ thuộc vào quy mô tài sản mà còn bị ảnh hưởng bởi uy tín của nhà phát hành và khối lượng giao dịch trên thị trường. Vì vậy, việc đánh giá tổng thể các yếu tố này sẽ giúp nhà đầu tư có cái nhìn chính xác hơn về tính thanh khoản của quỹ.
• Mức độ tương quan với chỉ số mô phỏng cao: Mỗi quỹ ETF được thiết lập để mô phỏng một chỉ số nhất định. Tuy nhiên, do ảnh hưởng của các yếu tố như tỷ trọng danh mục, biến động thị trường và yếu tố kỹ thuật, quỹ có thể không hoàn toàn khớp với chỉ số tham chiếu. Quỹ có mức độ tương quan càng cao với chỉ số mô phỏng thì càng được đánh giá tốt và thu hút nhiều nhà đầu tư.
• Chỉ số tham chiếu uy tín: Hiệu suất của quỹ ETF phụ thuộc vào chỉ số mà nó mô phỏng. Mỗi chỉ số có mức độ tăng trưởng và rủi ro khác nhau, ảnh hưởng trực tiếp đến kết quả đầu tư. Hiện nay, nhà đầu tư có thể tham khảo các quỹ ETF mô phỏng chỉ số VNDiamond, VN100. Tuy nhiên trên thị trường cũng có nhiều quỹ ETF mô phỏng 2 chỉ số này. Vì vậy, nhà đầu tư nên tham khảo ý kiến chuyên gia hoặc xem thống kê hiệu suất của các quỹ chỉ số đang được giao dịch trên thị trường. Từ đó, chọn cho mình quỹ ETF phù hợp với mục tiêu lợi nhuận.
• Tiêu chí quan trọng khác: Nhà đầu tư nên tìm hiểu lịch sử hoạt động, chiến lược đầu tư, đội ngũ quản lý và hiệu suất của quỹ, từ đó lựa chọn chứng chỉ quỹ có tiềm năng tăng trưởng dài hạn và khả năng kiểm soát rủi ro tốt.

Bước 4: Bắt đầu giao dịch mua bán chứng chỉ quỹ ETF

Nhà đầu tư sẽ đặt lệnh mua CCQ ETF theo mục tiêu và kế hoạch của mình. Giá của các CCQ ETF được niêm yết công khai trên sàn chứng khoán. Vì vậy, nhà đầu tư có thể tham khảo và so sánh trước khi bỏ tiền. Khi đặt lệnh mua CCQ ETF thành công, hệ thống sẽ thông báo về chu kỳ nhận và trừ tiền tương tự như cổ phiếu.

Nếu giao dịch chứng chỉ quỹ bằng ứng dụng ACBS SMART của Công ty chứng khoán ACB, bạn có thể thao tác một cách đơn giản và nhanh chóng qua các bước sau:

• 1. Đăng nhập tài khoản giao dịch.
• 2. Nạp tiền vào tài khoản.
• 3. Tìm kiếm chứng chỉ quỹ dự định mua.
• 4. Nhập giá đặt mua/bán và khối lượng tương ứng.
• 5. Hoàn tất thanh toán và xác nhận giao dịch.
• 6. Chu kỳ tiền và các chứng chỉ quỹ ETF về tài khoản sẽ giống với cổ phiếu thông thường, tuân theo quy định của Tổng công ty Lưu ký và Bù trừ chứng khoán Việt Nam (VSDC).

>> Lưu ý: Cách thức mua bán chứng chỉ quỹ ETF bằng tài khoản chứng khoán được thực hiện tương tự như mua cổ phiếu. Xem chi tiết hướng dẫn giao dịch cổ phiếu kèm hình minh họa tại đây.

2. Lưu ý quan trọng khi mua chứng chỉ quỹ ETF

Mặc dù đầu tư vào chứng chỉ quỹ ETF được đánh giá là an toàn và có mức rủi ro thấp hơn nhiều so với các hình thức đầu tư chủ động, nhà đầu tư vẫn cần cẩn trọng và trang bị đầy đủ kiến thức để tối ưu hiệu quả.

2.1. Quy định và các loại phí khi mua CCQ ETF

Dưới đây là một số lưu ý quan trọng cần ghi nhớ khi tham gia đầu tư vào ETF:

• Thời gian và đơn vị giao dịch: Quy định ngày giao dịch, thời gian giao dịch, đơn vị giao dịch CCQ ETF tương tự như cổ phiếu niêm yết.
• Phí quản lý quỹ: Khoản phí này được sử dụng để trả cho công ty quản lý quỹ và đội ngũ chuyên gia điều hành danh mục đầu tư. Các quỹ đầu tư thường thu phí quản lý từ 0,5% – 2% giá trị tài sản ròng (NAV) mà quỹ quản lý.
• Phí giao dịch: Đây là khoản phí bạn phải trả cho công ty chứng khoán khi mua bán ETF trên sàn tương tự như cổ phiếu thông thường (tham khảo biểu phí ưu đãi của ACBS tại đây).

2.2. Mở tài khoản giao dịch tại công ty chứng khoán uy tín

Nhà đầu tư mở tài khoản chứng khoán tại các công ty chứng khoán lớn như ACBS sẽ nhận được dịch vụ tư vấn chuyên sâu, hỗ trợ tối ưu hóa danh mục đầu tư từ đội ngũ chuyên gia hàng đầu. Hệ thống tổng đài, đội ngũ nhân viên môi giới và phòng Giao dịch chứng khoán trực tuyến sẵn sàng đồng hành cùng nhà đầu tư trong mọi điều kiện thị trường.

Ngoài ra, Trung tâm phân tích ACBS sẽ liên tục cập nhật tin tức thị trường và mang đến các báo cáo hàng ngày tại website acbs.com.vn. Hơn nữa, hệ thống giao dịch hiện đại – ACBS SMART từ nền tảng công nghệ tiên tiến sẽ giúp khớp lệnh nhanh chóng và không để lỡ nhịp thị trường.

2.3. Chú ý những thời điểm thị trường biến động cao khi mua CCQ ETF

Trong các giai đoạn thị trường có mức độ biến động cao, giá CCQ ETF có thể dao động mạnh và chênh lệch đáng kể so với giá trị tài sản ròng (NAV) của quỹ (Vì giá CCQ ETF được giao dịch linh hoạt trong ngày tương tự như cổ phiếu nên giá mua bán của CCQ ETF cũng dễ bị nhiễu bởi sự hưng phấn hoặc bi quan quá mức của nhà đầu tư trước các thông tin thị trường). Điều này có thể khiến các chiến lược giao dịch, đặc biệt là lệnh dừng lỗ (stop-loss) bị kích hoạt ngoài ý muốn. Ví dụ, một nhà đầu tư đặt lệnh dừng lỗ ở mức -5% nhưng giá ETF giảm đột ngột tới -7% do biến động ngắn hạn, rồi nhanh chóng phục hồi sau đó. Trong tình huống này, lệnh dừng lỗ đã bị khớp dù xu hướng dài hạn vẫn còn tích cực.

Xem thêm: Mua chứng chỉ quỹ ở đâu? So sánh 4 kênh phân phối CCQ uy tín

2.4. Không nên đặt lệnh mua CCQ ETF gần thời điểm thị trường mở hoặc đóng cửa

Sự khác biệt hay khoảng cách giữa giá CCQ ETF trong ngày và giá trị NAV của quỹ thường lớn nhất tại thời điểm thị trường mở và đóng cửa. Tại thời điểm mở cửa thì sự chênh lệch lớn có thể diễn ra trước khi các cổ phiếu cơ sở bắt đầu giao dịch ổn định. Trong khi đó, khi thị trường gần đóng cửa, các nhà tạo lập thị trường bắt đầu cân đối sổ sách nên có thể kích hoạt khoảng cách rộng hơn và làm tăng sự dao động của giá CCQ ETF.

2.5. CCQ ETF vẫn tiềm ẩn một số rủi ro

Mặc dù quỹ ETF được quản lý bởi các chuyên gia tài chính nhưng giá CCQ ETF vẫn bị tác động từ thị trường và kinh tế, vì thế vẫn có rủi ro khi đầu tư.

• Rủi ro thị trường: Khi thị trường giảm mạnh, giá ETF cũng bị ảnh hưởng tương ứng  ngay cả khi danh mục đầu tư đa dạng.
• Rủi ro thanh khoản: Dù được giao dịch như cổ phiếu, nhưng thanh khoản của ETF phụ thuộc vào quy mô và mức độ quan tâm của nhà đầu tư. Một số quỹ có thể gặp khó khăn khi bán ra với giá tốt.
• Rủi ro chênh lệch giá: Giá CCQ ETF trên sàn có thể chênh lệch với giá trị tài sản ròng (NAV), nhà đầu tư có thể mua vào với mức giá không hợp lý đặc biệt là các quỹ có tính thanh khoản thấp.
• Không có quyền cổ đông: Khi đầu tư vào ETF, nhà đầu tư không được hưởng các quyền như cổ tức, biểu quyết hay tham gia đại hội cổ đông. Những quyền này thuộc về công ty quản lý quỹ, không phải nhà đầu tư cá nhân.

3. Một số chứng chỉ quỹ ETF nổi bật tại Việt Nam

Dưới đây là một vài chứng chỉ quỹ ETF được thị trường đánh giá cao (Lưu ý số liệu trong bảng được cập nhật vào ngày 16/5/2025. Cập nhật bảng giá hiện tại của các chứng chỉ quỹ ETF tại đây):

Bài viết trên đã trình bày hướng dẫn chi tiết về cách mua chứng chỉ quỹ ETF cũng như những lưu ý quan trọng dành cho nhà đầu tư. Hy vọng những thông tin này sẽ giúp nhà đầu tư giao dịch hiệu quả hơn.

Bắt đầu hành trình đầu tư chứng chỉ quỹ ETF ngay hôm nay với một tài khoản giao dịch chứng khoán uy tín. Mở tài khoản chứng khoán ACBS tại đây để học cách đầu tư bài bản, tối ưu lợi nhuận và giảm thiểu rủi ro cùng chuyên gia tài chính. Kết nối với ACBS qua Hotline 1900 555533 hoặc Fanpage Chứng khoán ACB – ACBS để được tư vấn trực tiếp. Đừng bỏ lỡ livestream “Chạm thông tin” vào mỗi sáng thứ 2 hàng tuần lúc 8h30 trên Fanpage để được đặt câu hỏi và giải đáp ngay bởi đội ngũ phân tích ACBS